融资租赁5年内将成风口，汽车业发展迎来“新引擎”。
一个汽车行业的“老兵”，又在金融行业有过不短时间的历练，今天来谈谈汽车金融，尤其是汽车业融资租赁的话题。
汽车行业正处在一个变革的时期，尤其面对新能源、智能化、共享经济的浪潮。汽车金融领域同样如此，大家公认新能源、智能化、共享经济会带来人们出行方式和商业模式的巨大改变，而金融工具的创新往往能带动商业模式的创新。
中国的汽车金融产业至今已经走过了十来年的发展之路。说白了，至今仍然处在1.0的时代。也就是业务模式主要面向经销商和个人消费者。至于说其他的类似融资租赁、互联网金融、P2P等概念近年虽然被炒得很热，但真正做到的很少。
比如说融资租赁：
它是依托现金分期付款的方式，在此基础之上引入出租服务中所有权和使用权分离的特性，租赁结束后，承租人可以选择拥有或放弃所有权；
而如果选择放弃所有权，则出租人以一定的金额进行回购。
相较于贷款购车业务，融资租赁可以大大的扩大用户群体，因为相对贷款购车，融资租赁可以降低月供。
融资租赁不仅仅能够提升汽车的新车销售量，还能极大的促进二手车的成交业务，一旦发展形成规模，将极大的推动我国汽车产业尤其新能源汽车的发展。
产融结合的全新应用空间
目前，全球范围内汽车消费30%为现金购车，另外70%均借助金融杠杆，其中普通汽车信贷占据55%，融资租赁占15%。
在北美，汽车金融的渗透率高达80%，其中融资租赁46%，普通汽车贷款仅为34%。
而在国内却相反，汽车金融发展相对滞后，汽车金融渗透率为20%左右，整个汽车市场融资租赁的渗透率不到3%。
融资租赁业务在我国自从2007年得到银监会批准，发展到目前可以说仍然呈现的是一种不均衡的发展态势，“重融资，轻租赁”。
可以预见，不久的将来，融资租赁将在汽车行业迅速火起来，并逐步回归本源，“重融资，轻租赁”的发展状况也将得到明显改善。
为什么会这么讲？
近年来，资本追逐的热点逐渐转向二手车、新能源汽车、移动出行、汽车电商等新兴领域。行业热点、市场风口都需要金融工具来撬动，而融资租赁正是那个“理想的杠杆”。
随着“互联网+”时代的到来，二手车行业焕发新的发展动力，尤其2018年对限迁、税收以及临时产权等限制二手车市场发展的瓶颈得到逐步解决，未来二手车产业的发展将大有可为。
但是国内二手车市场最大的痛点是缺少车源。
仅靠私人出售车源的二手车市场发展太过于缓慢，目前我国的二手车市场还是这样，“有贼心，也有贼胆，就是没有贼（车源）”。
但是汽车的融资租赁恰恰可以解决这个痛点，利用金融工具让车辆加速折旧进入二手车市场，批量制造二手车车源。
国外的二手车主要来源于金融机构，比如美国，每年有将近250万辆车释放到二手车交易市场，这些车也正是二手车行业里最受追捧的次新优质车源。
融资租赁将会是新能源汽车能够走向终端的一个非常有利的推手和路径。
经过几年的推广，困扰私人购买电动车的原因大家已经比较清楚：
一是市场上可供选择的产品非常有限，一共就那么几家的产品；
二是品质不像传统车那么可靠；
三是价格高且残值不确定，不知道用了几年后卖出去能值多少。
在这种情况下，如果有融资租赁这一金融工具助力，新能源汽车的私人消费将大大倍增。
借助金融租赁，金融租赁公司与整车企业合作，融资租赁公司批量购买新车，整车企业保证2-3年后以一定的残值回购，融资租赁公司将减去残值的车辆以合理的价格分期租赁给消费者，既大大降低消费者购买新能源汽车的价格门槛，又打消其对于车辆最终处置的顾虑。
随着技术的进步，市场上有更多可供选择的新能源车型的时候，消费者也可以置换新的车型。而整车企业也获得大量、稳定且车况有保障的二手车。这样就形成了一个产销闭环，自然就把新能源汽车市场带动起来了。
市场拐点已到
中国汽车金融产业2.0的发展方向之一将是融资租赁。正如十多年前金融的概念在国内汽车行业提及一样，融资租赁在国内汽车行业也还是一个新生事物。
相较而言，供给方面较难满足，至今不少车企对于跟金融机构的合作较简单粗暴，以批发价给你一批车，剩下的基本上什么事儿都不再过问。
反倒消费者一端的问题相对好解决，需求是由供给创造的，只要市场上有合适的产品以合理的价格满足需求，消费者接受起来并不难。
汽车融资租赁的健康发展尚需依赖于相对稳定的残值市场，传统汽车由于有很大的二手车市场，其残值比较好估算。但新能源汽车不同，由于电池技术更新换代和技术路线的不确定，一辆电动车的电池使用几年后应该估值多少，整车企业自己也很难说的清。
这就使得整车企业面对融资租赁这一金融工具时，比较谨慎甚至抗拒。
从国外的发展经验看，化解融资租赁业务中的残值风险，需要金融机构与整车企业共同协作。
在国内，尽管目前融资租赁的接受度还不高，但拐点正在到来。
原因在于，市场增速放缓使得各大汽车品牌新车销售压力巨大，经销商层面卖新车不赚钱已经是普遍现象，而公认的利润新增点二手车业务又苦于没有车源，引入融资租赁这一工具可以把过去低频的汽车交易的频次提高，提高新车交易，还能带来大量稳定的二手车车源。
同样地，未来融资租赁在中国新能源汽车领域市场前景广阔。
融资租赁既可以大大降低购车门槛，打消消费者的各种顾虑，也能缓解整车企业的资金压力，并有效地分摊技术及财务风险。
当前，国内新能源汽车领域融资租赁的渗透率约为14%，预计到2025年，新能源汽车销量不低于500万辆，融资租赁渗透率有望达到22%，其市场规模将突破千亿元。
而且，汽车金融及租赁服务将是新能源汽车产业价值链中最具有盈利能力的环节。
总体来看，汽车行业的电商化、新能源进程，及移动互联共享经济在行业的应用，都在催生出行方式发生变化，从而导致人们用车习惯及拥有车辆的方式都将发生很大的改变，给汽车金融尤其是融资租赁创造了崭新的应用场景，也给汽车行业开启了很大的想象空间。
